Vous pensez vendre
Connaître votre valeur avant le premier acheteur, et les leviers pour l'augmenter.
Vendre une entreprise →Notre approche
Ce que vous apporte une évaluation
Analyse complète
La valeur ne se résume pas à un multiple. Nous regardons ce qui soutient vos chiffres : modèle d'affaires, clientèle, marges et risques.
Crédibilité
Une évaluation indépendante et documentée renforce votre position à la table de négociation.
Outil stratégique
Un document qui vous sert lors d'une transaction, d'une entrée ou d'une sortie d'associé, d'un refinancement ou de la planification de votre relève.
Témoignage d'un client
« J’étais dans un processus de vente de mes parts à mes associés et je voulais une évaluation neutre, rigoureuse, sur laquelle tout le monde pourrait s’appuyer. TTC Nantel a su livrer exactement ça : un rapport complet, bien structuré, livré rapidement, et avec un réel souci de clarté. Leur approche indépendante a apporté de la crédibilité et a grandement facilité les discussions avec mes partenaires. »
Vendeurs, repreneurs et associés
Quand faire évaluer son entreprise?
Acheter, vendre, refinancer ou planifier : dans tous les cas, l'évaluation vous donne un point d'ancrage concret. C'est ce qui change la qualité de vos décisions.
Vous achetez
Vérifier que le prix demandé tient la route avant de faire une offre.
Acheter une entreprise →Entre associés
Entrée ou sortie d'un associé, rachat de parts, convention entre actionnaires.
Vous planifiez
Relève familiale, refinancement, réorganisation.
La méthode
Comment évalue-t-on une entreprise?
La méthode la plus courante applique un multiple au BAIIA normalisé de l'entreprise, puis la valide par d'autres approches, comme les flux de trésorerie actualisés ou la valeur des actifs. Le multiple retenu dépend du risque : concentration de la clientèle, dépendance envers le propriétaire, récurrence des revenus, marges et perspectives du secteur.
Normalisation du BAIIA
On retire ce qui ne se répète pas ou ne suivra pas le nouveau propriétaire : rémunération du dirigeant ramenée au marché, dépenses personnelles ou non récurrentes, loyers entre parties liées.
Méthodes croisées
Multiples de transactions comparables, flux de trésorerie actualisés, valeur des actifs, selon le profil de l'entreprise.
Facteurs de risque et leviers
Ce qui fait baisser le multiple aujourd'hui, et ce qui peut le faire monter d'ici une vente.
Le processus
Déroulement d'une évaluation
Appel préliminaire : Gratuit, confidentiel et sans engagement, pour comprendre votre situation et l'objectif de l'évaluation.
Documents : États financiers des dernières années, résultats de l'exercice en cours et renseignements clés sur vos clients, contrats et employés.
Analyse : Normalisation du BAIIA, application des méthodes, rencontre avec vous pour valider les hypothèses.
Remise : Une fourchette de valeur, les hypothèses expliquées clairement et les leviers pour augmenter la valeur.
Questions fréquentes
Les craintes
Une évaluation m'oblige-t-elle à vendre?
Non. L'évaluation vous donne l'information; ce que vous en faites vous appartient. Plusieurs clients s'en servent pour planifier une vente dans quelques années.
Et si la valeur est plus basse que ce que j'espérais?
Mieux vaut le savoir avant de négocier que pendant. L'évaluation montre aussi ce qui pèse sur la valeur et ce que vous pouvez corriger d'ici une vente.
Quels documents dois-je fournir?
Surtout vos états financiers des dernières années et les résultats de l'exercice en cours. La liste précise vous est remise après l'appel préliminaire, selon votre situation.
Mes informations restent-elles confidentielles?
Oui. Vos documents sont traités de façon confidentielle et peuvent être encadrés par une entente de confidentialité dès le départ.
En quoi est-ce différent d'un multiple trouvé en ligne?
Un multiple moyen ne dit rien de votre entreprise. La valeur dépend de votre BAIIA normalisé et de vos risques propres : deux entreprises de même taille peuvent valoir très différemment.
Qui vous accompagne
Thierry Nantel, CPA
Président et fondateur
Plus de 20 ans en finance et en fusions et acquisitions. Expertise en évaluation d'entreprise, revue diligente et gestion de processus d'achat et de vente.
Rencontrer l'équipe →À la une dans Les Affaires
Le journal Les Affaires a présenté l'approche de TTC Nantel en évaluation d'entreprise.
Faites les bons choix d'affaires avec les bons chiffres.
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