Le marché en bref
- personnes employées dans le camionnage au Québec
- 43 500+
- de retombées économiques
- 10,3 G$
- faillites de transporteurs québécois en 2024, contre 122 en 2023
- 224
Le camionnage emploie plus de 43 500 personnes au Québec et génère environ 10,3 G$ de retombées économiques. L'industrie doit recruter environ 8 500 nouveaux conducteurs par année, avec un roulement qui approche 50 %, et 26 % des camionneurs ont 55 ans ou plus. Les faillites de transporteurs québécois sont passées de 122 en 2023 à 224 en 2024.
Sources : Association du camionnage du Québec, mémoire prébudgétaire 2023-2024; Transports Canada, tableau RO9, 2024.
Qui achète des entreprises de transport au Québec?
Les acheteurs les plus actifs sont des consolidateurs canadiens qui achètent des transporteurs spécialisés pour densifier leur réseau. TFI International, basée à Montréal, a acquis au moins trois transporteurs québécois de taille PME en 2024. Mullen Group consolide le camionnage, la logistique et le courtage en douane. Du côté automobile, des groupes comme HGreg et Groupe Automobile Desjardins rachètent des concessions. S'ajoutent les concurrents régionaux et les acheteurs individuels financés par les banques et les fonds québécois.
Transactions récentes
| Date | Acheteur | Entreprise acquise |
|---|---|---|
| déc. 2025 | HGreg | Toyota et Honda Park Avenue (Rive-Sud de Montréal) |
| juin 2025 | Mullen Group | Cole Group, courtage et logistique (190 M$) |
| août 2024 | TFI International | CMW Express et FRL Express (Beauce) |
| juin 2024 | TFI International | Entreposage Marco (Saint-Hyacinthe) |
| mai 2024 | TFI International | Transport MJ Lavoie (Saint-Rémi) |
| nov. 2023 | Groupe Automobile Desjardins | Groupe Samatas (Montréal) |
Combien vaut une entreprise de transport?
Une PME de transport avec actifs se négocie généralement autour de 6 à 7 fois son BAIIA normalisé, et davantage pour un modèle sans actifs ou une niche spécialisée.
Le BAIIA normalisé, c'est le bénéfice avant intérêts, impôts et amortissement, corrigé des éléments personnels ou non récurrents.
| Référence | Multiple du BAIIA |
|---|---|
| Transactions de fonds privés de moins de 25 M$ US, tous secteurs | 6,3x à 6,9x |
| Carrosseries | environ 7x |
| Camionnage, sociétés cotées | 6,8x |
| Logistique sans actifs, sociétés cotées | 13,1x |
Note : Données américaines, 2025 : GF Data (S1 2025), Focus Advisors (2025), Bridgepoint IB et PitchBook (T3 2025). Les concessionnaires s'évaluent surtout par l'achalandage plutôt qu'en multiple du BAIIA.
Ce qui fait monter (ou baisser) votre valeur
- Des contrats dédiés ou pluriannuels valent plus que du volume au comptant.
- Une clientèle diversifiée : un client qui pèse plus de 20 à 25 % des revenus fait baisser le multiple.
- Une flotte en bon état : l'âge moyen et l'entretien déterminent les investissements que l'acheteur devra prévoir.
- Des chauffeurs et des techniciens qui restent : un faible roulement est un atout rare.
- Une niche spécialisée : citernes alimentaires, hors-normes, matières dangereuses.
- Une équipe qui ne dépend pas de vous : relations clients, répartition, gestion.
Conseil de notre équipe
Faites inspecter et documenter votre flotte avant de rencontrer un acheteur. Un registre d'entretien complet évite une baisse de prix de dernière minute en vérification diligente.
Notre expérience dans le secteur
TTC Nantel accompagne des propriétaires d'entreprises québécoises dans la vente, l'achat et l'évaluation de leur entreprise, du premier appel jusqu'à la clôture. Consultez nos transactions réalisées sur la page d'accueil. Lire aussi : notre article sur les garages Autopro.
Questions fréquentes
Combien vaut mon entreprise de camionnage?
Pour une PME, souvent de 6 à 7 fois le BAIIA normalisé. La niche, les contrats et l'état de la flotte font varier ce multiple, et seule une évaluation formelle donne un chiffre fiable.
Les grands consolidateurs achètent-ils vraiment des PME québécoises?
Oui. TFI International en a acquis au moins trois en 2024, dont des transporteurs d'environ 50 camions.
Ma flotte est-elle incluse dans le prix?
Oui, d'une façon ou d'une autre. La dette sur l'équipement est déduite pour passer de la valeur de l'entreprise au prix de vos actions, et c'est un point qui se négocie.
Combien de temps dure une vente?
Habituellement de 6 à 12 mois entre la préparation et la clôture.